• Garanties – actifs liquides avec une valeur de marché claire – une participation de 50,01 % dans AB “East West Agro” (EWA), évaluée à environ 8 millions d'euros sur la base des données de trading de Nasdaq Baltic (~16 millions d'euros de capitalisation boursière).
• AB “East West Agro” est une entreprise cotée sur la bourse Nasdaq First North, par conséquent, la valeur des garanties est déterminée par le marché, garantissant transparence, référence de prix et validation réelle des investisseurs.
• AB “East West Agro” est une entreprise rentable – en 2025, elle a généré 41,9 millions d'euros de revenus et 2,42 millions d'euros de bénéfice net, tandis que les capitaux propres s'élèvent à 12,6 millions d'euros, donc les garanties sont soutenues par de réels flux de trésorerie plutôt que par la seule valeur des actifs. Les garanties représentent une participation de contrôle (50,01 %), donc, si nécessaire, les investisseurs ont la possibilité de prendre le contrôle de l'entreprise et de réaliser de la valeur par le biais d'une vente stratégique ou financière.
• UAB “Gesons” a également investi dans la startup en forte croissance “Pulsetto”, qui, en cas de succès, pourrait générer un retour sur investissement supplémentaire significatif non inclus dans le rendement de base de l'obligation.

Informations sur le rendement annuel:
Taux d'intérêt annuel – 6,50 %, calculé à partir de la valeur nominale de l'obligation. En fonction du montant investi, l'Investisseur se voit accorder une prime d'intérêt supplémentaire, ce qui donne un rendement annuel total (y compris le taux d'intérêt annuel) comme suit:

– De 1 obligation à 2 obligations – 7,00%
– De 3 obligations à 15 obligations – 7,50%
– De 16 obligations à 39 obligations – 8,00%
– De 40 obligations à 99 obligations – 8,50%
– De 100 obligations à 999 obligations – 9,00%
– À partir de 1 000 obligations et plus – 9,50%

Les intérêts (coupon) sont payés trimestriellement. La prime d'intérêt est payée en même temps que le paiement du coupon. Si l'option de rachat anticipé des obligations est exercée, les intérêts accumulés jusqu'à la date de rachat, ainsi que la prime, seront payés lors du rachat des obligations.

À propos de l'Émetteur
UAB “GESONS” – une entreprise fournissant des services de gestion de groupe et administratifs, coordonnant les décisions stratégiques et financières dans les entreprises associées. L'Émetteur génère des revenus grâce à des frais de gestion et des dividendes, donc ses activités sont directement liées à la performance des entreprises sous gestion.

L'entreprise coordonne les investissements, supervise leur mise en œuvre et assure une allocation efficace des capitaux au niveau du groupe. De plus, elle diversifie son portefeuille d'investissement – elle a investi dans la startup technologique en forte croissance “Pulsetto”. L'entreprise vise à lever jusqu'à 5 millions d'euros par le biais d'une émission d'obligations, qui sera distribuée par étapes.

À propos de l'objet de garantie
L'Émetteur, avec l'utilisation de financements d'un établissement de crédit, a acquis une participation de 10,31 % dans AB “East West Agro” – l'une des 5 meilleures entreprises de négoce de machines agricoles en Lituanie.

AB “East West Agro” est fermement établie parmi les leaders du secteur et représente des fabricants de machines agricoles mondialement reconnus en Lituanie, tels que “Massey Ferguson” (France), “Laverda” (Italie), “Fella” (Allemagne), et d'autres. L'entreprise est cotée sur la bourse Nasdaq Baltic, garantissant l'un des niveaux les plus élevés de transparence financière et de responsabilité sur le marché.

Elle sert plus de 6 000 grandes et moyennes exploitations agricoles et entreprises agricoles en Lituanie, et son portefeuille client est diversifié – il n'y a pas de dépendance à un seul client majeur. Ses activités comprennent non seulement la vente de machines, mais aussi le service, la fourniture de pièces de rechange et la maintenance technique, garantissant des flux de trésorerie continus et stables.

Au second semestre de 2025, AB “East West Agro” a achevé un projet de centre de vente, de logistique et de service de machines de 5 000 m², augmentant la capacité opérationnelle et le potentiel de croissance des revenus. Le marché des machines agricoles est actuellement en phase de reprise – la croissance est soutenue par des programmes de soutien gouvernementaux et une demande refoulée formée après la période précédente, créant des conditions favorables à la croissance des ventes en 2025–2026.

Objectif et structure de financement
Lors de la première étape de l'émission (2,5 millions d'euros), les fonds seront alloués au refinancement d'un prêt existant, à l'optimisation de la structure du capital et à la réduction des coûts de financement.

Les étapes suivantes de l'émission (les 2,5 millions d'euros restants) seront allouées à l'expansion des activités – nouvelles acquisitions et projets d'investissement renforçant la position du groupe sur le marché. Les fonds des investisseurs sont garantis par une participation de 50,01 % dans AB “East West Agro”, fournissant le contrôle de l'entreprise.

La valeur totale des garanties, selon les données de la bourse Nasdaq Baltic au 2026-03-17, s'élève à environ 8,05 millions d'euros, tandis que le ratio prêt-valeur (LTV) est d'environ 32 % lors de la première étape et jusqu'à ~63 % pour l'ensemble de l'émission. Veuillez noter que la valeur des actions peut fluctuer.

La date exacte d'entrée en vigueur des obligations, à partir de laquelle les intérêts et la prime commencent à s'accumuler, est spécifiée dans le calendrier de paiement. Plus d'informations sur l'émission d'obligations sont disponibles dans la section des photos du projet.